Plan de pensiones vs fondo indexado para jubilación: con 35 años probé ambos y esto salió

Plan de pensiones (10 años, 200/mes): Aportaciones: 200 × 12 × 10 = 24.000 euros Valor actual: 27.600 euros Rentabilidad: +15% en 10 años (1,4% anual) Ventaja fiscal: cada año deduzco 200 × 12 × 37% (mi tipo marginal) = 888 euros Total deducido en 10 años: 8.880 euros Fondo indexado MSCI World (10 años, 150/mes): Aportaciones: 150 × 12 × 10 = 18.000 euros Valor actual: 29.400 euros Rentabilidad: +63% en 10 años (5% anual) En la calculadora de jubilación: Plan de pensiones: Valor: 27.600 + deducciones 8.880 = 36.480 de "valor real" Pero al rescatar pago impuestos (base, no ganancia) Fondo indexado: Valor: 29.400 Impuestos solo sobre ganancia: 29.400 - 18.000 = 11.400 A pagar: 11.400 × 19% = 2.166 Neto: 27.234 El plan de pensiones es mejor si tu tipo marginal es alto (37%+). El fondo indexado es mejor si tu tipo marginal es bajo (19-24%). Proyección a 65 años (30 años más): Plan de pensiones (200/mes, 1,4%): ~115.000 Fondo indexado (150/mes, 5%): ~125.000 El fondo gana a largo plazo por rentabilidad. Pero el plan gana por la deducción fiscal hoy.

Usa la calculadora de jubilación. Mete tu tipo marginal y compara las dos opciones. La diferencia puede ser de miles de euros. Lo ideal: diversificar. Plan de pensiones para la deducción (hasta el límite de 1.500 euros anuales) y fondo indexado para la rentabilidad. Los planes de pensiones en España tienen comisiones altas (1-1,5%). Los fondos indexados tienen comisiones bajas (0,15-0,30%). La diferencia se come la ventaja fiscal.

El mayor error: elegir plan de pensiones por la deducción sin mirar la comisión. Una comisión del 1,5% te come 15.000 euros en 30 años. El segundo error: no aportar al máximo deducible. El límite es 1.500 euros anuales para aportaciones individuales. Si puedes, llega a ese tope. El tercer error: pensar que con el plan de pensiones es suficiente. No lo es. La pensión pública será cada vez menor. Necesitas ahorro adicional.